民国初年，袁世凯与日本秘密达到的七条卖国公约之副本被革命党人黄青山截获，不料黄被清朝喽啰肇萁杀害。为寻回密件，革命党派出骆子，化装乞丐，与黄的遗孀黄大嫂一道，几经艰辛与曲折，总算铲除了肇萁一伙，追回了密件。