故事讲述张皓南(甄子丹)，刘传亨(关礼杰)及郑胜(林伟健)本乃老友，这以后南、胜考入飞虎队，亨则承继其父之黑帮工作，三人对立，但因爱情深沉，遂仍能互相忍受。 亨妹传芳(李婉华)向暗恋南，惜神女有心，襄王无梦，南与女警官利琪琪(杨宝玲)热恋，芳伤心之余，下嫁一向暗恋她之胜。 亨初涉足黑道，遭老叔父玩弄，幸得美女至交Anita(龚慈恩)支撑鼓励，总算排除异己，实力逐渐扩张。 亨总算成为黑道大阿哥，与南分裂，南誓要将亨绳之于法，南姐张五(卢宛茵)、胜、Anita及芳先后惨死，南、亨达到不死不休之地步，打开连场火并......