过度执迷作业以致神经衰弱的保罗（Ezra Godden 饰）常常为一个恐怖美人鱼的噩梦所困扰，为缓解压力，他随女友芭芭拉（Raquel Meroño 饰）以及老友豪尔（Brendan Price 饰）、维琪（Birgit Bofarull 饰）乘游艇来到西班牙度假。　　在海上，他们听到邻近印波加小岛传来的奥秘歌声，随后一场特大暴风雨袭来，游艇触礁，维琪受伤。保罗和女友乘救生筏前去小岛求救，而留守的豪尔与维琪却遭到不明生物的袭击。保罗他们在岛上见到身体奇怪的居民，为解救老友他们被逼分开，而噩梦就此开始……